2019年中国二手车电商行业研究报告

报告导读

中国二手车行业的数字化需要推动了二手车电商这一细分行业的兴起。从2014年起，艾瑞汽车研究中心就开始关注并持续投入对二手车电商行业的研究，已连续6年按期发布基于上一年度行业发展的研究报告，向电商从业者和外界读者传递价值。

本报告将从整个二手车行业切入，重点分析二手车电商的现有商业模式，同时对二手车电商的行业变化、竞争态势、关联市场和消费者展开研究；而后结合案例分析，提出行业的未来发展趋势。

报告摘要

行业背景

• 在乘用车“存量时代”的背景下，二手车行业将迎来更多机会；中国二手车市场交易额在过去8年间实现了超过22%的复合增速，有望于2019年突破万亿大关
• 汽车价格下调与消费分级刺激置换需求增多，为二手车市场提供大量车源，进而提振二手车交易活跃度
• 二手车市场短期内的供大于求、行业的初步整合以及驾驶人群体特征的变化对电商从业者提出更多要求
• 二手车电商的本质是对二手车行业的数字化改造，整个行业正向数字化全服务生态发展

市场动态

• 2018年，二手车电商的行业渗透率已达16.8%，未来3年二手车电商交易量将保持25%左右的复合增速
• 销售压力下，部分新车在低价区间与二手车形成竞争；新能源汽车保值率低，在二手车市场竞争力一般
• 2018年二手车跨区域流通进一步解限，异地流通量和转籍率分别达到历史最高水平的360.2万辆与26.2%
• “高性价比”成为消费者购置二手车的主要原因，但消费者对真实车况存在担忧。因此，二手车电商的车辆评估能力成为消费者最为看重的服务
• 在售车端，消费者相对重视服务的便捷性，且青睐电商渠道；在购车端，消费者对异地二手车的抗性极低

行业变化

• 以促进二手车交易为目的，围绕二手车交易链条展开服务是二手车电商行业价值定位与资源基础
• 二手车电商的早期成长路径多为“先扩张后治理”的模式，2018年，中国二手车电商行业市场集中度（CR4）已达81%
• 二手车交易链条的各细分类别存在不同问题：就C2C模式而言，其交易链冗长，盈利问题制约其可持续发展；而B2C模式下，电商处于弱势地位，“存在感”不足。在竞争白热化的市场竞争中，二手车电商的盈利空间被大大压缩，金融服务成为重要盈利点
• 现阶段，电商基本形成了直接参与交易的C2B2C模式和为交易提供服务的C2B+B2C模式两大类别

发展趋势

• 随着乘用车保有量的持续增加、一般置换时间的缩短、平均流转次数的扩大，2019年将开启新的增长波峰
• 产业链思维下，二手车交易将转为电商的基础业务；行业发展瓶颈的到来促使服务和运营成为业务重心
• 车企将主导二手纯电动汽车处置，占据较大份额的头部电商开始推动行业标准的形成
• 二手车电商将主动摆脱“电商”标签，利用数据优势搭建中台，同时涉足以融资租赁为代表的其他业务